مدخل إلى تداول مؤشرات الأسهم

قد يبدو تداول مؤشرات الأسهم العالمية أمراً شاقاً للمبتدئين، لهذا السبب سوف نلقي نظرة على المؤشرات وكيفية تداولها حتى تتمكن من إضافتها إلى المحفظة الاستثمارية الخاصة بك.
 

كيفية تداول مؤشرات الأسهم العالمية

ما هي مؤشرات الأسهم وما هو تداول مؤشرات الأسهم؟ 

تقيس مؤشرات الأسهم أداء أسعار مجموعة من الأسهم المدرجة في بورصات مختلفة حول العالم، مثل بورصة لندن وبورصة نيويورك. 

عادةً ما يتم تشغيل لكل كل مؤشر من خلال شركة مستقلة، فعلى سبيل المثال، يتتبع مؤشر فوتسي 100 أسهمًا مدرجة في بورصة لندن.

من خلال تتبع مجموعة واسعة من الأسهم، يظهر المؤشر بشكل أساسي أداء سوق معين أو قطاع صناعي معين أو الأداء العام لسوق الأوراق المالية في بلد ما. 

عادةً ما يتم حساب أداء سعر مكونات مؤشر الأسهم كمتوسط مرجح، ولذلك، يتيح لك تداول المؤشرات المضاربة على جزء أكبر من الاقتصاد أو القطاع من خلال صفقة واحد. 

تتيح لك Markets.com القيام بذلك من خلال المراهنة على الأسعار أو من خلال تداول عقود الفروقات (CFDs) على المؤشرات.

وباستخدام هذه الطريقة ، فإنك لا تملك الأصول الأساسية، وسيكون بإمكانك بدلاً من ذلك المضاربة على تحركات الأسعار، بما في ذلك ارتفاع السعر أو انخفاضه (صفقة شراء مقابل صفقة بيع).

ما هي مؤشرات الأسهم العالمية الأكثر تداولا؟

لدى متداولي المؤشرات العديد من الخيارات المتاحة لهم، ومع ذلك فإن هناك بعضًا من مؤشرات الأسهم الأكثر شهرة بين المتداولين من غيرها، ومن المحتمل أن تشاهد واحدًا أو أكثر من المؤشرات التالية في محفظة أي متداول:

• مؤشر داو جونز الصناعي - يعرف هذا المؤشر أيضا باسم مؤشر داو، ويتتبع 30 شركة أمريكية كبرى، وتشمل هذه الشركات كوكاكولا ومايكروسوفت وغولدمان ساكس وغيرها.
• مؤشر ستاندرد آند بورز 500 - مؤشر آخر يتتبع الشركات الأمريكية الكبرى، وكما يوحي اسمه، يتكون هذا المؤشر من 500 شركة مدرجة من الأعلى إلى الأدنى من حيث القيمة السوقية. في وقت كتابة هذه المقالة، كانت أهم مكونات مؤشر S&P 500 هي مايكروسوفت وآبل وأمازون وتسلا وألفابت.

ويمكن لمؤشرات الأسهم تتبع الاتجاهات العالمية أو قطاعات ودول محددة أو أصول محددة. على سبيل المثال، يتتبع مؤشر مورغان ستانلي كابيتال إنترناشيونال العالمي الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة في 23 دولة. 

وأيضًا، يغطي مؤشر ناسداك للتكنولوجيا الحيوية شركات التكنولوجيا الحيوية، بينما يقيس مؤشر الدولار الأمريكي أداء الدولار الأمريكي. 

كما يوجد لكثير من الخيارات المتاحة لمتداولي مؤشرات الأسهم المحتملين، ويعتمد اختيارك على استراتيجية التداول وأهدافك الاستثمارية.

ما هي فوائد تداول مؤشرات الأسهم العالمية؟

لتداول المؤشرات بعض الفوائد الجذابة للمتداولين المحتملين، بما في ذلك:

• إحتمالية أقل للتلاعب -  لا تتأثر المؤشرات بتلاعب السوق المحتمل بالقدر نفسه الذي تتعرض له الأصول المالية الأخرى، وذلك لأن تقييمها ينبع من تقلبات أسعار مكوناتها.
• التنويع - تساعد المحفظة المتنوعة المكونة من أصول متعددة المتداولين على حماية استثماراتهم مع إمكانية التداول في أسواق مختلفة.  وباستخدام المؤشرات، يمكنك تداول أصول متعددة بصفقة واحدة وأصل واحد. ويمكن أن يساعدك هذا في التحوط من الخسائر المحتملة التي تتكبدها الأصول منخفضة الأداء في محفظتك.
• مخاطر أقل - مقارنة بالأصول المتقلبة مثل العملات المشفرة وبعض الأسهم والسلع، تقدم المؤشرات مخاطر أقل بكثير، فعلى سبيل المثال، سيكون خسارة مؤشر بنسبة 10% أو أكثر حدثًا تاريخيًا مهمًا. 

على سبيل المثال، فقد مؤشر داو جونز أكثر من 30% بين فبراير ومارس في بداية جائحة كوفيد -19 عام 2020 ولكن عاد للارتفاع مرة أخرى في أبريل.

لا يوجد خطر من الإفلاس -  إذا كنت تتداول أسهمًا فردية من شركات مكونة للمؤشر، بغض النظر عن حجمها، فهناك دائمًا خطر تعرض الشركة للإفلاس، ولكن المؤشر ليس شركة، وبالتالي لا يمكن حدوث ذلك.

كلمة سريعة حول المخاطر

 تداول المؤشرات يشبه أي شكل آخر من أشكال التداول: فهو ينطوي على مخاطر كبيرة في خسارة رأس المال. قد تكون مخاطرها أقل من بعض أشكال التداول الأخرى، ولكن في كل الحالات تكون مُعرضًا إلى خسارة المال إذا انقلب السوق عليك.

بما أننا نقدم تداول المؤشرات باستخدام الرافعة المالية مثل المراهنات على السبريد وعقود الفروقات (CFDs)، فإنك تتداول بهامش. 

في حين أن هذا يعني أنه يمكنك فتح صفقة بنسبة من القيمة الإجمالية للتداول، فهذا يعني أيضًا أن خسائرك يمكن أن تتضخم. 

لهذا، لا تبدأ التداول إلا إذا كنت تشعر بالراحة في تحمل أي خسائر محتملة.

ما الذي يؤثر على حركة أسعار المؤشرات؟

يمكن أن يتأثر سعر مؤشر الأسهم بعدة عوامل مختلفة:

• الأخبار الاقتصادية - بدءًا من إعلانات البنوك المركزية إلى التغييرات العالمية الكبيرة، مثل جائحة كوفيد -19 أو ركود عام 2008، فإن مؤشرات الأسهم تكون ذات حساسية للاتجاهات والأنماط الاقتصادية العالمية والمحلية.
• النتائج المالية للشركة - خلال الأحداث مثل موسم جني الأرباح، يمكن أن ترتفع أو تنخفض المؤشرات اعتمادًا على النتائج المالية لمكوناتها.
• تغييرات في مكونات المؤشر - يمكن أن يتغير سعر المؤشر إذا قام المؤشر بإجراء أي تغييرات على طريقة إنشائه، مثل تطبيق خوارزمية ترجيح مختلفة أو إضافة أو إزالة مكونات من الأسهم له.

أسعار السلع -  اعتمادًا على طبيعة مكوناتها أو سوقها المستهدفة، قد يتحرك المؤشر أيضًا بما يتماشى مع سعر السلع، فعلى سبيل المثال، 15٪ من مؤشر فوتسي 100 تتكون من شركات معتمدة على السلع الأساسية مثل بي بي.

كيف يتم ترجيح مؤشرات الأسهم ؟

يتم ترجيح المؤشرات المختلفة بشكل مختلف، بما يؤثر على على تكوين المؤشر وبالتالي أداء سعره. 

فهناك من مؤشرات الأسهم التي يتم ترجيها بحسب رأس المال، مثل مؤشر ستاندرد آند بور 500 ( S&P 500)، والذي يتم ترجيحه حسب حجم القيمة السوقية لمكوناته. 

كلما ارتفعت القيمة السوقية للسهم، زاد تمثيله في المؤشر، لذلك سيكون لعمل الشركة ذات القيمة السوقية العالية، مثل مايكروسوفت، تأثير أكبر على حركة سعر المؤشر بشكل عام.

ومن المؤشرات ما يتم ترجيحه حسب الأسهم الحرة، أي حسب جميع أسهم مكوناته المتاحة للجمهور بحرية.

هناك العديد من عوامل الترجيح المختلفة المتاحة، لذلك قم بإجراء البحث الخاص بك قبل دخول السوق بأي رأس مال لك، وذلك لتحصل على فكرة جيدة عن كيفية تكوين المؤشر وما يعنيه ذلك بالنسبة لأدائه.